La figure enveloppante haussière
Le premier modèle de chandeliers que nous allons étudier est une figure enveloppante haussière (bullish engulfing en anglais) qui se produit lorsque le marché est en tendance haussière et qu'il est optimiste quant à la poursuite de cette tendance avec des pics et des creux plus hauts. Ce modèle peut se produire sur toutes les périodes, mais plus la période est longue et plus la figure est fiable.
Les conditions nécessaires pour pouvoir trader ce modèle sont simples. Nous souhaitons de préférence un marché dans une tendance haussière et nous achetons sur les mouvements de correction ou bien nous partons tout simplement à la chasse aux achats. Nous attendons un corps de chandelier qui enveloppe le corps de la bougie précédente, ce qui veut dire que le plus haut et le plus bas doivent entièrement englober le plus haut et le plus bas du corps de la bougie précédente. Elle doit également clôturer plus haut que le corps de la bougie précédente.
Figure 1: Future Mini Dow, graphique journalier
Dans notre exemple, nous utilisons le future Mini Dow Jones avecune valeur de tick de $5 et dont le symbole est YMM2017. Le 20 avril 2017 nous voyons, sur le graphique, un gros chandelier enveloppant qui englobe la totalité du corps de la bougie précédente. Le 19 avril le plus bas du corps de la bougie se situe à 20306 et le plus haut à 20486. Le 20 avril 2017 notre signal est valable sachant que le cours de clôture du corps de la bougie est à 20311. En d'autres termes, le 20 avril notre cours de clôture a entièrement enveloppé les limites, c'est à dire le bas et le haut des corps des bougies précédentes et a clôturé au plus haut du corps de la dernière bougie précédente. La tendance est de nouveau haussière. Sachant que le trader suit la tendance actuelle et ne souhaite pas trader contre la tendance, le signal est bien valable. Il peut prendre la position.
Comment trader une figure chandelier enveloppante haussière ?
Comment peut-on trader sur ce signal haussier ? les règles sont simples. Le trader attend que le signal soit valable. Dès que le corps haussier de la bougie s'est formé, il place un ordre d'achat pour le jour suivant, le 21 avril, à un cours limité quelques points ou ticks en dessous du plus haut du chandelier enveloppant haussier. Il serait judicieux de partir pour un ratio rendement-risque de 1:2. Dans cet exemple, le cours d'entrée se situe à 20552. Le stop est placé en dessous du plus bas du chandelier enveloppant haussier à un cours de 20311. Le risque par rapport à l'objectif est minime et la différence entre le cours d'entrée et le plus bas du chandelier enveloppant haussier à 20311 n'est que de 241 points. Le trade a pu être débouclé quelques jours plus tard avec un gain, puisque que l'objectif, avec un ratio rendement-risque de 1:2, a été atteint au cours de 21034. Cela donne un bénéfice de 482 ticks x $5 = $2410.
Sans oublier que ce modèle fonctionne encore mieux avec une combinaison de facteurs, tels qu'une tendance haussière, une correction de cours et d'autres indicateurs comme les moyennes mobiles. Le trader doit simplement attendre patiemment que la figure soit entièrement formée.
